Тезисы к книге Ларри Вильямса, Долгосрочные секреты краткосрочной торговли.
Эти тезисы я составил для себя, но потом решит опубликовать их в виде статьи. Читайте и вникайте в мысли, советы, идеи, рекомендации, размышления одного из величайших фьючерсных трейдеров 21 века. Особенно рекомендую раздел психология трейдинга.
Торговая система
Когда золото в растущем тренде (цена закрытия выше чем 24 дня назад, можно 10 дней ), это действует как препятствие для роста бондов, а когда золото в нисходящем тренде (цена закрытия меньше чем 24 дня назад, а можно 10 дней), облигации более склонны к расту.
Суть спекуляций:
1. Отбор - выбор рынка, готового двигаться трендово, и отбор или фокусировка на конкретном инструменте. Лишь 3-4 раза в год создается такая оптимальная ситуация.
2. Выбор времени - TDW, TDM, общественные праздники, межрыночные зависимости, важные новости, технические индикаторы и самое главное актив должен показать силу или мощно ускориться в нужную сторону, туда и следует торговать.
3. Управление риском - ограничивать убытки, фиксировать прибыль, не переторговывать и не доторговывать, управлять своим эмоциональным состоянием, не отрываться от действительности.
Фокусировка на 1-2 рынках (инструментов) и концентрация намерения и действий, - только так можно добиться успеха.
В конце месяца акции и бонды склонны расти.
Бонды: покупка за 3 торговых дня до конца месяца и продажа через 6 торговых дней с профитом или стопом.
Проседание (просадка) должна быть не более 20% от прибыли.
Правила выхода при краткосрочном трейдинге:
1) Всегда используйте стоп.
2) Выходите при первом прибыльном открытии.
3) Выходите и разворачивайтесь, если имеется противоположный сигнал.
Управление капиталом
Формула была выведена и проверена на практике после периода исследований и обменом опыта с моими коллегами Райан Джонс и Ральф Винс - два авторитета по управлению капиталом.
Вот моя формула управления капиталом:
Число торгуемых контрактов или акций = (остаток на счете Х процент риска) / cамый большой проигрыш
где,
остаток на счете - последнее значение счета
процент риска - риск на сделку, например от 5 до 20%
cамый большой проигрыш - потери которые были в реальности или при тестировании
Я сделал миллионы долларов, используя эту формулу (подход).
Ваши смертные враги:
- слишком много сделок (не надо торговать каждый день);
- слишком много контрактов (не открывайте слишком большую позицию);
Надо быть избирательным: выбирайте лучший момент, чтобы сделать лучший выстрел.
Не меняйте свою торговую систему, которая зарабатывает, только потому, что видите другую красивую систему или подход. Не дергайтесь.
Танцуйте с той, которую пригласили на танец.
Работают простые правила и простые подходы.
Мое правило увеличивать размер позиции на 1 единицу после 3-х проигрышных сделок подряд, так как это отлично работает.
Теория грузовых поездов и критическая масса. Поезд разгоняется и его резко остановить невозможно, то же и с бондами, акциями, сырьем.
Тренд начинается взрывом цены и образовавшийся новый тренд сохраняется, пока не произойдет новый взрыв в противоположном направлении. Это значит, что нам надо ловить взрывы цены и затем позволять последующему тренду брать нас на борт.
Если в конце дня я вижу, что теряю, то выхожу из торговли.
Соотношение между прибылью и стопом обычно: 3:1
Разумный стоп 2-3% от счета или на сделку.
Время делает нашу прибыль, поэтому частые тэйк-профиты могут вредить.
Покупаю, если закрытие выше закрытия 8 дней назад.
Одним из лучших правил было отменять любой вход в торговлю, если уже прошло 18 последовательных баров роста.
Действие публики измеряются разницей между вчерашним закрытием и сегодняшним открытием.
Активность профессионалов, или истинное основное направление цены, лучше всего измеряется разницей между открытием и закрытием одного дня.
Если у вас есть приличная система, забудьте об ее улучшении защитными стопами и так же целевыми уровнями прибыли.
О психологии трейдинга
Спекулянты (особый тип темперамента) должны научиться управлять тремя чертами своего характера: уверенность, страх и агрессивность.
В противовес уверенности - вера, что все получится.
Страх - вы должны бояться торговли - уважать рынок и бояться самих себя. Правильная дозировка страха и уверенности создает нужную агрессивность или дерзость.
Хороший план и дерзость позволяют преодолевать непростой путь к успеху.
Страх нормален, страхом вы управляете через контроль: количеством торгуемых контрактов, размерами стопов.
Концентрация и еще раз концентрация, если хотите иметь успех и плюс целеустремленность.
Концентрация означает, что вы избавляетесь от того, что вас отвлекает и препятствует вашей цели. В последующем надо непрерывно определять и пересматривать вашу цель, чтобы сосредоточиться и работать только на эту цель. Это означает, что требуется идентифицировать свою личную рыночную ориентацию, другими словами сделать конкретный выбор, вместо того, чтобы заниматься всем сразу, например торговать много рынков и краткосрочно и долгосрочно.
Если череда убытков накрывают вас, а это неизбежно, сбросьте темп и даже прекратите торговлю, но оставайтесь в гонке.
Совершайте действия (торгуйте по правилам) потому, что они правильны, а не потому, что вам хочется быстрее доказать, какой вы великий трейдер.
К успеху ведут: страсть, приверженность, одержимость, умение справляться с болью и агонией.
Торговля, - это затяжная война, которая никогда не закончится, я буду торговать до последнего дня, пока не умру, поэтому не стоит предавать большого значения текущей или последними неудачным сделкам.
Самые лучшие сделки - это сделки, которых мы боимся больше всего.
Самые худшие сделки - это сделки, которых мы меньше всего боимся.
Потому что в мире спекуляций, правила инвестиционной прибыли перевернуты вверх тормашками.
Жадность убивает так же, как убивает скорость, поскольку мы теряем управление. Решение - ставьте тэйк-профиты.
Страх мы контролируем стоп-лоссом, жадность тэйк-профитом.
На разных тренингах и в книгах нас научили не сдаваться, но это не работает когда у вас открытая позиция в трейдинге, это вредит. Другими словами вам надо следовать последним сигналам и индикаторам, а не надеждам, - она в трейдинге не работает.
Учитесь торговать в реальном мире (следуйте за рынком), а не в желаемом мире, тогда сможете стать успешным трейдером.
Главная причина, по которой мы несем большие убытки: если мы позволяем нашим системам веры отвергать действительность или усиленно держаться (цепляемся) за убыточные сделки.
Секрет победы в том, чтобы выходить из этих убыточных сделок и как можно скорее и удерживать выигрышные сделки.
Я сильно верю в то, что сделаю деньги на торговле, и одновременно я также сильно верю в то, что каждая моя новая сделка может полностью обнулить мой счет. Поверьте в это и вы наверняка сможете защитить свои деньги.
Я доверяю моей торговой системе, но я не верю в то, что она будет работать в следующей моей сделке. Вот такое здоровое, адекватное отношение к делу.
Излишне положительная вера в свой успех (именно в отдельных сделках, а не в вашу трейдерскую карьере) заставляет вас рано или поздно влезть туда, где и ангелы побоялись бы торговать.
Моя особая вера в том, что текущая сделка может стать проигрышной, даже очень проигрышной.
Каждая из моих крупных потерь в торговле происходила от веры, что моя текущая сделка принесет большой выигрыш, и поэтому я не следовал правилам.
Крысы, когда голодны, совершают опасные действия, чтобы добраться до еды, и мы трейдеры, подобны голодным крысам.
Вершина совершенства в торговле фьючерсами недостижима. Система работает, когда ее поддерживают в простой форме. Используйте простые системы и будет вам счастье.
Как трейдеры мы должны посвятить много времени тому, чтобы понять, как мы справляемся с отставанием и какой должна быть наша реакция.
Если мы собираемся выиграть, тогда должны развить у себя способность выигрывать, когда мы проигрываем. Это основное качество, которое надо развить.
27 лет торговли доказали мне, что прогнозирование цен, политики и наших жизней крайне трудная задача или почти невозможная. Пожалуйста, поймите. Потому что, как только вы поймете это, вы станете преуспевающим трейдером.
Бойтесь, как чумы, придавать какое-либо значение каким-либо предсказаниям будущего.
Размышление и совершение правильных действий будут всегда бить по морде поклонников хрустального шара.
За 30 лет я перепробовал сотни "волшебных" прогнозов и хрустального дерьма. Но действительность преподала мне важный урок, который, надеюсь, я смогу передать вам, - не позволяйте прогнозам встать между вами и вашей торговой системой.
Вы нуждаетесь в системе, которая дает последовательное преимущество в торговле.
Дилемма. Это создает умственный конфликт. Негативное действие, потеря создает возбуждение или чувство экзальтации, что сбивает с толку наш ум.
В колледже я изучал психологию, поэтому обладаю достаточной квалификацией.
Было время, когда я думал, что именно наш ум подводит нас, не дает дотянуться до неограниченного богатства.
Когда мне уже за 50 я могу признаться, что перепробовал все возможное или существующее в этом мире (разные курсы, сайентологию, перерождение, дзен-медитации, "очищение", массаж, пение и многое другое). Но знаете что? Ничто из этого нисколько не помогло мне делать деньги. Ничто.
Наконец до меня дошло, что мой торговый успех никак не был связан с моим умственным развитием.
Причина, по которой я терял деньги была в том, что я делал неправильные шаги. И именно потеря разрушала мои умственные способности или подход.
За мой счет вы можете забыть думать о психомути. Все, в чем вы нуждаетесь, - это выигрывающая система и терпение.
Честно говоря, я не знаю, что более важно: выигрывающая система или терпение. Важно и то и другое.
Всегда требуется время, чтобы сделать деньги.
Я признаю, что веду диалог со своим внутренним я, когда торгую. Та часть меня, которая отвечает за выживание, больше всего мешает в торговле, думаю у вас так же.
Чтобы получить контроль над этим вам следует понят, что внутреннее сообщение, нацеленное отговорить вас от выполнения чего-нибудь, - это и есть голос выживания, тот, который следует игнорировать. Для приобретения навыка контроля над этим, следует не менее месяца и не менее 10 сделок, перед принятием торгового решения записывать, что вы чувствуете и слышите на эмоциональном уровне. Освободите всю критику и по-настоящему прислушайтесь, чтобы идентифицировать эти два голоса. Сделав это, вы сможете различать их и противостоять им.
Страх и жадность и как можно избежать их отрицательного влияния.
Первое, жадность самое сильное из этих чувств.
Рабочее правило гласит: кто избавится от своих убытков или сможет их контролировать, тот, скорее всего и будет победителем.
В погоне за прибылью мы становимся на столько жадными, что 1) относимся небрежно к управлению капиталом, или 2) упорно отказываемся или не в состоянии сократить наши потери.
Жажда прибыли — это убийца вашего счета.
Я знаю моего врага, я заглянул (и каждый раз гляжу снова) ему в глаза, - это моя жадность.
Я знаю, что проигравших не бывает, а есть только сдавшиеся.
Злость важна и нужна, а направленная злость является мощной силой, поэтому я концентрирую эту мою злость, и использую чтобы идти дальше и эволюционировать.
Чемпионы боксеры, как и трейдеры, получают по зубам. Это нормально для трейдинга, и чем скорее вы примите это и конструктивно направите свою злость, возникшую после проигрышей, на работу, тем скорее и вы подниметесь на чемпионский пьедестал.
Как не терять
Любой может выиграть. Но терять - это совсем другая история. Небо кажется с овчинку, когда вы теряете 30-40% своих денег, а еще хуже, когда вы теряете 80-90%. Я знаю, со мной такое было, даже слишком часто.
Прибыли прекрасно заботятся о себе, а убытки - нет.
Управляйте потерями, и вы, вероятнее всего, сможете стать победителем.
Как же управлять убытками? Ответ: всегда используйте стопы. Всегда.
Стопы должны давать рынку некоторое пространство для маневра, только не слишком большое.
Иногда я использую в качестве стопа, противоположный сигнал, а иногда конец дня, часто это временный стоп.
Сходство и разница между победителями и неудачниками в трейдинге.
Сходство: торговля их страсть, они экстремисты, у них мало друзей того же пола и они видят мир черно-белым.
Различия: неудачники одержимы идеей из 10 000 сделать 1 000 000 и как можно скорее, они не могут воздержаться от сделок и сидеть ждать, они не уделяют должного внимания управлению капиталом, они плохо следят за балансом своего счета, они испытывают недостаток веры.
Различия: победители имели методы управления капиталом, использовали технический анализ, могли вспомнить большой проигрыш, они используют стопы и придерживаются торговой системы, они торгуют небольшое количество рынков, проводят исследования и изучают рынки, они верят, что сделают деньги и не совершают глупых поступков.
Графики не двигают рынки. Рынки двигают графики.
Рынки малопредсказуемы, но для зарабатывания достаточно иметь торговую систему, веру, упорство и дисциплину.
Одним из инструментов, который помогает определять направления трендов, - это ставки. Они оказывают большое влияние на акции. Следите за соотношением бондов и индексом акций.
Логика 101: вы не можете предсказать А с помощью А. А мы трейдеры, что делаем?
А вот данные А могут хорошо прогнозировать данные В и вот вам пример: покупка индекса S&P на момент закрытия в любой день, когда рынок бондов закрывался выше максимума за 14 дней, а выход по стопу по минимуму за 17 дней (бонды) или стоп $3000 (или 3% от счета/сделки).
Прорывы ценовых каналов (с периодом от 14 до 20) на бондах оказывают сильное воздействие на рынок акций.
Давайте сломаем плохие привычки.
Плохая привычка: неспособность правильно реагировать на поведение рынка, например продажа на росте рынки, или вы видите сильный рынок, но не совершаете сделку сразу же, а выставляете лимитную заявку, или вы боитесь покупать новые максимумы и продавать новые минимумы и пропускаете сильное движение.
Чтобы сломать плохие привычки следует: повторять правильные действия снова и снова и/или интеллектуально признать привычки воедными и заменить их на правильные.
Могу предположить, что больше всего денег делается при покупке на новых максимумах и продаже на новых минимумах, верно и обратное утверждение: больше всего теряется при продаже на новых максимумах и покупке на новых минимумах. Не торгуйте против этих истин тупо.
Заключительные комментарии
Цель разработки торговой системы - создать абсолютную машину для делания денег. Хотя вы можете никогда не достичь этой цели, разработка системы уже хорошая и интересная цель.
Защитные стопы - это защита от неудач торговой системы и защита от разорения.
Насчет У.Д.Ганне, я уже писал об этой "легенде" и о том, что это было всего лишь хорошая доза шоуменства, смешанного с несколькими выигрышными сделками, некоторым количеством бравады и агрессивным пиаром. И это не мое мнение, а факты, изложенные мне Ф.Б.Тэтчером, представителем старого Ганна.
Успешная торговля - искусство использования знаний и торговой системы в правильное время. Мы нуждаемся в системах для жизни и системах для торговли. Но совсем не обязательно всегда точно следовать всем системам. Дело в том, что системы не могут приспособится к новым изменениям действительности. Именно для этого у нас сесть мозги, чтобы наблюдать, замечать и затем вносить усовершенствование в систему.
Вам не надо торговать каждый день. Смысл наличия систем и правил в том, чтобы пользоваться ими к своей максимальной выгоде, а не позволять им управлять вами. Например, если вам комфортно торговать реже, выбирайте большой тайм-фрейм: день, неделя.
И помните эти три слова: всегда используйте стопы.
